Híres fiatal kabuki színész, Bando Tamasaburo alakítja mindkét női főszerepet ebben a néprajzi és mesés elemeket elegyítő, látványos filmben, mely Japán északi részén játszódik egy múlt század eleji hegyi faluban. Naponta háromszor harangoznak itt az özönvízzel fenyegető Sárkányisten megengesztelésére, aki egy titokzatos tóban lakik és a szépséges Shirayuki hercegnő képében jelenik meg.